歷時2年多，又一個“蛇吞象”式的跨境并購精彩收官

3月1日，經中國證監會上市公司并購重組審核委員會2017年第9次工作會議審核，長電科技發行股份購買資產項目獲得通過。長電科技將向國家集成電路產業基金購買其持有的長電新科29.41%股權和長電新朋22.73%股權，向芯電半導體購買其持有的長電新科19.61%股權。此次交易完成后，長電科技將100%持股長電新科，并間接100%持股星科金朋。這是長電科技引入產業基金、芯電半導體等戰略性財務投資者，以7.8億美元“蛇吞象”式跨境并購星科金朋相關交易的最后一步。兩者同為國際知名半導體封裝商，未來將實現巨大的收入和成本協同效應。

早在2014年12月31日，長電科技就發布公告稱，公司與產業基金、芯電半導體將通過共同設立的子公司（JCET-SC），以自愿有條件全面要約收購的方式作價7.8億美元收購新加坡上市公司星科金朋全部股份。相關交易于2015年10月完成。值得注意的是，此次“蛇吞象”并購，長電科技最終出資金額僅為16.15億元人民幣，其他大部分資金則借助于產業基金、芯電半導體等戰略性財務投資者。由于產業基金、芯電半導體等不謀求控制權，此次交易方案充分考慮并為其設計好了退出策略，即通過轉股方式成為上市公司股東，最終實現換股退出。一連串復雜的交易架構設計，既達到了交易目的，也實現了戰略性財務投資者的策略退出，值得學習。

中聯資產評估集團榮任該項目資產評估機構，提供相關資產評估服務，貢獻并購專業智慧。同時，感謝中銀國際證券有限責任公司、江蘇世紀同仁律師事務所、安永華明會計師事務所（特殊普通合伙）等中介合作伙伴的通力合作、默契配合，祝愿長電科技及有關公司未來發展更加美好。該項目的評估師為劉朝暉、田祥雨等。

此次跨境并購服務，也是中聯資產評估集團國際化業務的又一亮點。近年來，中聯資產評估集團國際化步伐發展很快，特點鮮明。

1、海外明星項目層出不窮，如洛陽鉬業、紫金礦業等超級礦業海外并購，引發國內外現象級關注；
2、海外業務模式成熟有效，與國際企業價值評估分析師協會共同發起組建中聯國際評估聯盟，與全球頂級評估機構合作共舞；
3、海外業務團隊不斷壯大，集團國際業務部有數十位具有海外留學背景、完成過幾十項境外評估服務項目的優秀團隊；
4、海外執業范圍持續擴大，執業區域遍布歐美、亞非拉等世界各地區；
5、海外業務規模不斷增長，合同額每年以30%以上的速度遞增，涉外業務收入占比達10%以上。